火星人可轉(zhuǎn)債“火星轉(zhuǎn)債”掛牌上市，助力產(chǎn)能釋放躍階
2022年8月23日，火星人（SZ 300894）52899.9萬元可轉(zhuǎn)換公司債券于深交所上市，正式掛牌交易，債券簡稱“火星轉(zhuǎn)債”，債券代碼“123154”。
此前，火星人在互動易投資者交流平臺上表示，火星人可轉(zhuǎn)債項目在募集資金扣除發(fā)行費用后，將全部投資于智能廚電生產(chǎn)基地建設項目。而公司實施募投項目主要目的是為了符合國家產(chǎn)業(yè)政策以及公司戰(zhàn)略發(fā)展方向，早日實現(xiàn)公司百億目標規(guī)劃，需要突破產(chǎn)能瓶頸，提前布局，以滿足不斷增長的集成灶終端市場需求。
“火星轉(zhuǎn)債”的交易掛牌，對火星人在智能廚電的布局和產(chǎn)能擴張，無異于提供了資金“彈藥”支持。
據(jù)悉，此番“火星轉(zhuǎn)債”募集資金總額不超過人民幣5.28999億元，每張面值為人民幣100元，共計528.9990萬張，按面值發(fā)行。開盤首日，即迎來大漲30%。從后市看，在火星人可轉(zhuǎn)債發(fā)行完成后，未來轉(zhuǎn)股將使火星人的股本和凈資產(chǎn)有所增加，資本結(jié)構將得到改善，資金實力得到提升，為企業(yè)后續(xù)發(fā)展提供有力保障。
在此前的可轉(zhuǎn)債上市路演活動中，火星人企業(yè)高管就表示公司將積極推進本次募集資金投資項目的實施工作，積極調(diào)配資源，有計劃地加快項目建設進度，力爭實現(xiàn)本次募集資金投資項目早日投產(chǎn)并達到預期效益，提升對股東的回報，保障公司股東利益。
通過引進先進的生產(chǎn)制造設備，火星人后續(xù)將持續(xù)建設規(guī)模化、自動化的廚房電器生產(chǎn)基地，其智能廚電生產(chǎn)基地建設項目將形成年新增12萬臺集成灶、10萬臺洗碗機、5萬臺燃氣熱水器及2萬臺廚房配套電器等產(chǎn)品的生產(chǎn)能力。
火星人可轉(zhuǎn)債募投項目資金將用于智能廚房產(chǎn)業(yè)園的產(chǎn)能擴增，也傳遞出一個積極信號：火星人堅定看好集成灶賽道，堅持以集成灶為核心，搭配集成洗碗機、集成水槽、廚柜、廚房配套電器等系列產(chǎn)品，滿足消費者一站式的購物需求。
可轉(zhuǎn)債募投項目前期經(jīng)過一系列審慎的論證，并最終施行，在火星人看來，無疑是瞄準未來企業(yè)發(fā)展長期戰(zhàn)略的必要之舉。
首先，項目的實施有利于企業(yè)突破產(chǎn)能瓶頸，滿足不斷增長的集成灶終端市場需求。
作為廚電行業(yè)的新興子行業(yè)，集成灶等新型廚電因具有可滿足消費者的多樣化需求、空間利用率高等優(yōu)勢，吸引了越來越多的消費群體，行業(yè)也因此呈現(xiàn)出快速發(fā)展的趨勢。
據(jù)中怡康數(shù)據(jù)顯示，2015-2021年，國內(nèi)集成灶市場零售額規(guī)模從48.8 億元增加至267億元，年復合增速為32.74%；集成灶零售量從69萬臺增加至321萬臺，年復合增速為29.20%，零售額增速和零售量增速均較快。與此同時，從2016-2019年，集成灶產(chǎn)品銷量占煙灶產(chǎn)品總銷量的比例分別為 3%、5%、9%和11%，集成灶產(chǎn)品的市場滲透率在逐年提升。
集成灶作為火星人的主營產(chǎn)品，一直以來扮演著極其重要的角色，其收入比例占公司業(yè)務比例的 85%以上。集成灶收入規(guī)模從2019 年的 11.53 億元增長至2021年20.39 億元，收入規(guī)模持續(xù)快速增長。隨著終端市場需求的逐漸增長，火星人預計已建及在建產(chǎn)能已無法滿足未來集成灶市場的需求。因此，為增強公司主營產(chǎn)品競爭力及市場占有率，本項目將持續(xù)擴大集成灶產(chǎn)品產(chǎn)能。
其次，項目的實施有助于火星人抓住新興市場發(fā)展機遇，培育新的利潤增長點。
近年來，洗碗機作為憑借“更高的效率”和“更優(yōu)的效果”，已發(fā)展成為中國家電行業(yè)增速最快的品類之一。
得益于城鎮(zhèn)化水平的提高、居民生活習慣的改變、人均可支配收入提高等多方面積極因素的影響，洗碗機市場在我國發(fā)展勢頭良好。據(jù)奧維云網(wǎng)數(shù)據(jù)，2015 年至 2021 年我國洗碗機行業(yè)零售額規(guī)模從 9.3億元增加至 100億元，年復合增長率為48.57%，呈現(xiàn)快速提升態(tài)勢。然而，中國洗碗機行業(yè)相較歐美和日本起步較晚，滲透率僅1%-2%，與成熟的發(fā)達國家市場相比，我國洗碗機市場發(fā)展?jié)摿薮蟆?/p>
為了滿足不斷升級的消費需求，也為了品牌在激烈的市場競爭環(huán)境中，獲得更大發(fā)展規(guī)模，火星人在深耕主營業(yè)務的同時，圍繞廚房生態(tài)積極探索新的賽道，以集成科技為突破口，立足于用戶需求，前瞻性地培育多品類布局，逐步突破單品邊界，正式開啟了一條擴充品類的多元化集成廚電品牌發(fā)展之路。
今年年初，火星人在以“集成引領未來”為主題的2022年全國加盟商年會上，正式發(fā)布了全新的水洗品牌戰(zhàn)略，推出全新一代洗碗機、實現(xiàn)“跨界五合一，八項新突破”的D70以及第二代集成水槽K5、燃氣熱水器R7等水洗類產(chǎn)品，標志著火星人正式開啟水洗業(yè)務發(fā)展新征程。
可轉(zhuǎn)債募投項目資金后續(xù)服務于火星人智能廚電生產(chǎn)基地增加產(chǎn)能，同樣有利于企業(yè)堅持水洗戰(zhàn)略，通過提前布局洗碗機市場，加大洗碗機生產(chǎn)線投入，持續(xù)豐富洗碗機產(chǎn)品系列，緊抓洗碗機及其他廚房配套電器的新興廚電產(chǎn)品市場發(fā)展機遇，以第二增長曲線為企業(yè)培育出新的利潤增長點。
最后，項目的實施有利于火星人順應“廚房套系”發(fā)展趨勢，增強公司整體競爭實力。
近年來，廚電產(chǎn)品套系化成為廚電行業(yè)的主要發(fā)展趨勢。成套產(chǎn)品的價格，相對于單個產(chǎn)品的銷售價格要低，消費者購買更省時、省心、省力；套系化家電設計風格統(tǒng)一，進一步提升廚房空間的秩序感和整潔度，有利于提升消費者的一站式購物體驗。
因此廚電品牌從原來的單一品類銷售轉(zhuǎn)向成套化多品類系統(tǒng)銷售，打造智能廚房，燃氣熱水器、廚房配套電器等產(chǎn)品成為廚電下一階段的發(fā)展重點，從而將進一步帶動家用廚房電器產(chǎn)業(yè)發(fā)展。
對于廚電企業(yè)和火星人而言，推出創(chuàng)新化的產(chǎn)品，不同的品類，不同的產(chǎn)品組合，由單品轉(zhuǎn)變?yōu)槎喈a(chǎn)品組合，是企業(yè)保持市場競爭力的必然選擇。可轉(zhuǎn)債募投項目將通過助力建設燃氣熱水器及垃圾處理器、凈水器等其他廚房配套電器生產(chǎn)線，擴大配套產(chǎn)能。不同套系的產(chǎn)品組合，將有利于保持火星人廚房配套電器產(chǎn)品多元化，增強公司整體競爭實力。
寫在最后：
綜合來看，可轉(zhuǎn)債“火星轉(zhuǎn)債”的上市掛牌交易，瞄準的是企業(yè)未來。
放眼中長期來量度，火星人通過可轉(zhuǎn)換債券來募集資金用于投資，具有良好的盈利前景，也具有前瞻性。此舉不僅助力了企業(yè)智能廚電生產(chǎn)基地后續(xù)的產(chǎn)能躍階，后續(xù)隨著項目的投產(chǎn)比例提高和效益的產(chǎn)生，通過持續(xù)引進領先的生產(chǎn)設備和技術，對產(chǎn)品結(jié)構、產(chǎn)能布局和生產(chǎn)效率的持續(xù)優(yōu)化，火星人的持續(xù)盈利能力將得到有效提升，更進一步有利于企業(yè)提升品牌知名度和綜合競爭力。
